PİYASA RAPORU
ULUSLARARASI PİYASALARDAN NOTLAR
ABD'de de kasım ayında konut başlangıçlarının 1.365 milyon ile ve sanayi üretiminin de aylık 1.1% ile beklentileri aşması ile ABD 10 yıllık tahvil faizi 1.88% düzeyine yükselirken, hisse senedi piyasaları da genel yükseliş trendini korudu. Dolar Endeksi de verilerin desteği ile son haftalardaki kayıplarının bir kısmını geri aldı. Avrupa Borsaları ise pazartesi günü kaydedilen yükselişten sonra dün değer kaybederken, Sterlin de Boris Jonhson'ın anlaşmasız brexit'i olası hale getirecek bir yasa değişikliği teklif etmesinden sonra sert geriledi ve hem Euro hem de Dolara karşı değer kaybetti.
İÇ PİYASALARDAN NOTLAR
Türkiye 5 yıllık CDS primi dün yeni bir yıl içi dip test ederken, USDTRY 1 ve 3 aylık opsiyonlardan elde edilen ima edilen(implied) oynaklık oranları da 2015 yılından beri en düşük seviyelere yakın seyretmeye devam etti. Ancak ABD ile S-400 yaptırımları, soykırım tasarısı ve İncirlik üssü gibi konularda ilişkilerin gerilebilecek olması TL'nin aralık ayı itibariyle Dolara karşı değer kaybetmesine neden olmaktadır.
EKONOMİK VERİ TAKVİMİ
| Zaman | Veri | Beklenti | Önceki | Önem |
| 12:00 | İngiltere Kasım TÜFE (yıl%) | 1.5% | 1.5% | *** |
| 13:00 | Euro Bölgesi Kasım TÜFE (yıl%) | 1.0% | 0.7% | *** |
İÇ PİYASA GÖSTERGELERİ
| DÖVİZ KURLARI | Son Fiyat | 1 Günlük Değişim | 1 Haftalık Değişim | 1 Aylık Değişim | Yıl Başından Bugüne | 52 Hafta Zirve | 52 Hafta Dip |
| USDTRY | 5.8814 | 0.54 | 1.31 | 2.54 | 11.19 | 6.4 | 5.16 |
| EURTRY | 6.5599 | 0.6 | 1.86 | 3.27 | 8.09 | 7.03 | 5.91 |
| GBPTRY | 7.7432 | -0.75 | 1.35 | 4.18 | 14.69 | 8.14 | 6.12 |
| SEPET KUR(0.50usd+0.50euro) | 6.2209 | 0.59 | 1.6 | 2.92 | 9.89 | 6.64 | 5.5 |
| PİYASA FAİZLERİ | |||||||
| 12 AYLIK GÖSTERGE FAİZ | 11.92 | 0.03 | -0.22 | -0.12 | -9.23 | 28.62 | 11.61 |
| 2 YILLIK GÖSTERGE FAİZ | 11.88 | 0.02 | -0.19 | -0.23 | -7.85 | 343.31 | 11.77 |
| 5 YILLIK GÖSTERGE FAİZ | 12.31 | -0.06 | 0 | -0.08 | -4.95 | 24.38 | 12.06 |
| 10 YILLIK GÖSTERGE FAİZ | 12.44 | -0.08 | -0.04 | 0.03 | -3.98 | 21.53 | 12.19 |
| AOFM | 12.96 | -0.08 | -0.7 | -0.65 | -11.1 | 25.5 | 12.96 |
| 1 AYA KADAR VADELİ AĞIRLIKLI ORTALAMA MEVDUAT FAİZİ | 10.85 | 0 | -0.27 | -1.1 | -10.58 | 22.49 | 10.85 |
| USDTRY 1 YILLIK SWAP FAİZ ORANI | 11.61 | 0.1 | 0.33 | 0.61 | -9.79 | 32 | 10.74 |
| 1 AYLIK ZIMNI FAİZ ORANI | 10.571 | 0.05 | 0.28 | -1.48 | -11.79 | 91.38 | 6.12 |
| RİSK VE OYNAKLIK GÖSTERGELERİ | |||||||
| 5 YILLIK CDS PRİMİ(USD) | 285.6196 | -2.35 | -20.84 | -19.39 | -75.95 | 523.94 | 282.17 |
| USDTRY 1 AYLIK BEKLENEN OYNAKLIK | 9.565 | 0.27 | 0.19 | -0.47 | -9.88 | 39.84 | 8.02 |
| USDTRY RR(CALL-PUT FARKI) | 3.095 | -0.02 | -0.06 | -0.24 | -1 | 9.34 | 2.95 |
| HİSSE SENEDİ PİYASASI GÖSTERGELERİ | |||||||
| BIST100 | 111106.9 | -0.02 | 2.87 | 5.43 | 21.73 | 111955.7 | 83535.32 |
| BIST30 | 135372.3 | -0.1 | 2.8 | 4.11 | 18.39 | 136554.59 | 104323.9 |
| BIST BANKACILIK ENDEKSİ | 157167 | -0.09 | 4.25 | 6.04 | 33.49 | 159364.91 | 108031.4 |
| BIST SANAYİ ENDEKSİ | 132990.5 | 0.36 | 2.67 | 8.41 | 26.81 | 133566.41 | 101346.1 |
| BIST HİZMET ENDEKSİ | 84755.36 | -0.07 | 2.33 | 4.54 | 18.46 | 85250.27 | 61686.82 |
| MSCI TÜRKİYE ETF | 26.62 | -0.89 | 0.45 | 0.87 | 8.34 | 29.1 | 20.13 |
| Döviz kurları ve hisse senedi piyasası değişimleri yüzdesel olarak, faiz oranları ile risk ve oynaklık göstergeleri değişimi ise baz puan olarak ifade edilmiştir. Güncelleme Saati: 09:33 |
ULUSLARARASI PİYASA GÖSTERGELERİ
| DÖVİZ KURLARI | Son Fiyat | 1 Günlük Değişim | 1 Haftalık Değişim | 1 Aylık Değişim | Yıl Başından Bugüne | 52 Hafta Zirve | 52 Hafta Dip |
| EURUSD | 1.1151 | 0.06 | 0.53 | 0.71 | -2.76 | 1.16 | 1.09 |
| GBPUSD | 1.3162 | -1.28 | 0.04 | 1.61 | 3.19 | 1.35 | 1.2 |
| USDJPY | 109.59 | 0.04 | 0.8 | 0.84 | -0.09 | 112.86 | 104.46 |
| DXY | 97.16 | 0.15 | -0.26 | -0.86 | 1.03 | 99.67 | 95.03 |
| Bloomberg Dolar Endeksi | 1194.2 | 0.13 | -0.38 | -0.66 | -0.14 | 1222.97 | 1176.95 |
| MSCI EM Kur Endeksi | 1651.19 | 0.11 | 0.95 | 0.95 | 2.25 | 1658.2 | 1587.38 |
| HİSSE SENEDİ PİYASALARI | |||||||
| Gelişmiş Piyasalar | |||||||
| DOW JONES | 28259.43 | 0.08 | 1.35 | 0.91 | 21.14 | 28337.49 | 21712.53 |
| S&P 500 | 3193.03 | 0.05 | 1.93 | 2.33 | 27.37 | 3198.22 | 2346.58 |
| NASDAQ | 8816.152 | 0.02 | 2.32 | 3.22 | 32.87 | 8833.45 | 6190.17 |
| DAX | 13311.25 | -0.72 | 1.84 | 0.52 | 26.07 | 13425.85 | 10279.2 |
| FTSE 100 | 7502.12 | -0.23 | 4 | 2.73 | 11.5 | 7727.49 | 6536.53 |
| NIKKEI 225 | 24066.12 | 0.47 | 2.8 | 3.27 | 20.24 | 24091.12 | 18948.58 |
| MSCI Dünya Endeksi | 2337.45 | 0.76 | 2.09 | 2.39 | 24.08 | 2341.11 | 1794 |
| Gelişmekte Olan Piyasalar | |||||||
| BIST100 | 111106.9 | -0.02 | 2.87 | 5.43 | 21.73 | 111955.7 | 83535.32 |
| HİNDİSTAN SENSEX | 41352.17 | 1.01 | 2.76 | 2.47 | 14.65 | 41401.65 | 35010.82 |
| ENDONEZYA JCR | 6244.352 | 0.53 | 0.98 | 1.89 | 0.8 | 6636.33 | 5767.4 |
| BREZİLYA IBOVESPA | 112289 | 0.35 | 1.46 | 5.38 | 27.76 | 113196.8 | 83891.7 |
| G.AFRİKA | 57467.44 | 1.27 | 3.98 | 2.52 | 8.97 | 59544.8 | 50566 |
| ÇİN CSI 300 | 4041.8 | 1.36 | 3.63 | 4.25 | 34.25 | 4126.09 | 2935.83 |
| MEKSİKA | 44203.16 | -0.35 | 5.37 | 1.87 | 6.15 | 45599.57 | 38265.51 |
| RUSYA | 3011.32 | 0.17 | 2.69 | 2.61 | 27.1 | 3019.95 | 2258.27 |
| MSCI EM ENDEKSİ | 1087.96 | 0.1 | 3.66 | 3.73 | 12.65 | 1099.18 | 945.28 |
| TAHVİL PİYASALARI | |||||||
| Gelişmiş Ülkeler | |||||||
| ABD 10 YILLIK | 1.8766 | 0.01 | 0.04 | 0.05 | -0.81 | 2.9 | 1.43 |
| İNGİLTERE 10 YILLIK | 0.776 | -0.05 | -0.02 | 0.05 | -0.5 | 1.38 | 0.34 |
| ALMANYA 10 YILLIK | -0.287 | -0.01 | 0.01 | 0.05 | -0.53 | 0.28 | -0.74 |
| JAPONYA 10 YILLIK | -0.004 | 0.01 | 0.01 | 0.06 | -0.01 | 0.05 | -0.29 |
| RİSK VE OYNAKLIK GÖSTERGELERİ | |||||||
| VIX (Hisse Piyasası Oynaklık) | 12.17 | 0.03 | -3.51 | 0.12 | -13.25 | 36.2 | 11.03 |
| MOVE (Tahvil Piyasası Oynaklık) | 56.13 | -0.31 | -10.96 | -5.57 | -10.45 | 91.82 | 42.53 |
| EM-VXY (EM Oynaklık Endeksi) | 6.45 | 0 | -0.37 | -0.77 | -3.32 | 10.06 | 6.44 |
| Kırılgan Beşli CDS (5YR USD) | |||||||
| TURKİYE | 285.6196 | -2.35 | -20.84 | -19.39 | -75.95 | 523.94 | 282.17 |
| BREZİLYA | 96.92756 | -1.72 | -17.46 | -27.62 | -110.59 | 214.84 | 96.68 |
| ENDONEZYA | 67.7206 | 0 | -4.52 | -4.23 | -69.73 | 144.69 | 67.43 |
| GÜNEY AFRİKA | 167.8983 | -0.7 | -21.7 | -14.4 | -55.04 | 231.3 | 156.25 |
| EMTİA | |||||||
| ALTIN Dolar/Ons | 1475.33 | -0.06 | 0.75 | 0.26 | 15.04 | 1557.11 | 1241.82 |
| GÜMÜŞ Dolar/Ons | 17.012 | -0.16 | 2.08 | -0.2 | 9.79 | 19.65 | 14.29 |
| WTI Dolar/Varil | 60.63 | 0.7 | 2.35 | 5.04 | 33.52 | 66.6 | 42.36 |
| BRENT Dolar/Varil | 65.74 | 0.61 | 2.18 | 3.85 | 22.19 | 75.6 | 49.93 |
| Döviz kurları, hisse senedi piyasası ve emtia değişimleri yüzdesel olarak, faiz oranları ile risk ve oynaklık göstergeleri değişimi ise baz puan olarak ifade edilmiştir. Güncelleme Saati: 09:33 |
DOLAR TL YORUMU
Aralık ayı itibari ile Dolara karşı değer kaybeden tek EM para birimi Türk Lirası olmaya devam ediyor. ABD ile ilişkilerin yeniden gerilebileceğine ilişkin endişeler kurdaki fiyatlamanın major sebebini oluşturuyor. Ayrıca TCMB'nin son faiz indirimi ile birlikte reel politika faizinin EM ortalaması altına gelmesi de TL'de kırılganlığı artıran bir unsur.
5 yıllık CDS primi dün gerilemeye devam ederken, USDTRY opsiyon oynaklık oranlarında da ciddi bir yükseliş görünmüyor. Bu nedenle yukarı yönlü hareketlerin ciddi bir trende dönüşmesini beklemiyoruz.
5.8448 üzerinde yapılan kapanışla barış pınarı harekatında test edilen 5.9380 seviyesine doğru yükseliş devam edebilir. 5.9380 seviyesinin kuvvetli direnç olmasını bekleriz.
Destek : 5.7800 / 5.7500 / 5.7330
Direnç: 5.9000 / 5.9380 / 5.9600
BORSA YORUMU
Endekste hafta başı itibariyle 112.000 direncine yakın yatay seyir etkili oluyor. 112.000 hareketin devamı açısından yakından takip edilmelidir. Kırılması durumunda yurt dışındaki pozitif havaya paralel 113.300 direnci hedeflenecektir. Gün içi düzeltme durumunda ise 110.500-109.300 seviyelerinde alıcıların tekrar artmasını bekleriz.
Destek: 110.500 / 109.300 / 108.150
Direnç : 111.900 / 113.300 / 115.000
EURUSD YORUMU
Parite dün ABD'den olumlu gelen konut ve sanayi üretimi verileri ile birlikte 1.1180 direnci yakınlarında satışlarla 1.1149 seviyesinde pozitif kapanış yaptı.
Bugün de Euro Bölgesi enflasyon verileri etkili olacaktır.
Teknik açıdan 1.1115 üzerinde devam eden fiyat hareketinde kısa vade eğilim yukarı yönlü gelişmektedir. 200 günlük üssel ortalamanın geçtiği 1.1163 ve devamında 1.1180-1.1200 seviyelerine doğru yükseliş tekrar devam edebilir. 1.12 seviyesinin çok kritik bir direnç olmaya devam edebilir.
Destek : 1.1115 / 1.1080 / 1.1070
Direnç : 1.1163 / 1.1180 / 1.1200
ALTIN ONS YORUMU
Altın ons dün de 1473-1480 aralığında seyrederek yatay ve sakin seyrini korudu.
Dün ABD tarafında olumlu gelen verilerden sonra 10 yıllık tahvil faizinde 1.88%(son üç ayın zirvesi 1.94%) seviyesine yükseliş hareketi Altın tarafında fiyatlanmadı. Dolar Endeksinin kayıplarını geri alması ve ABD tahvil faizlerinde yükseliş hareketi ile birlikte Altın tarafında aşağı yönlü hareket olasılığı bir adım önde görünüyor.
Teknik olarak 100 günlük ortalama 1465 usd kritik destek iken yükselişlerin beklenmedik bir gelişme olmazsa 1483 usd ile sınırlı kalmasını bekliyoruz. 1465 altına bir kırılım durumunda satışlar 1458-1450 usd seviyelerine doğru hızlanacaktır.
Destek : 1464 / 1458 / 1450
Direnç : 1480 / 1483 / 1493
PİVOT VE GÜNLÜK DESTEK&DİRENÇ SEVİYELERİ
| DESTEK3 | DESTEK2 | DESTEK1 | PİVOT | DİRENÇ | DİRENÇ2 | DİRENÇ3 | |
| USDTRY | 5.7857 | 5.8291 | 5.8558 | 5.8725 | 5.8992 | 5.91596 | 5.95936 |
| EURTRY | 6.437 | 6.4932 | 6.5279 | 6.5494 | 6.5841 | 6.6056 | 6.6618 |
| EURUSD | 1.106 | 1.1106 | 1.113 | 1.1152 | 1.1176 | 1.1198 | 1.1244 |
| GBPUSD | 1.28 | 1.3006 | 1.3087 | 1.3212 | 1.3293 | 1.3418 | 1.3624 |
| USDJPY | 109.2933 | 109.4333 | 109.5167 | 109.5733 | 109.6567 | 109.7133 | 109.8533 |
| EMTİA | |||||||
| Altın Dolar/Ons | 1464.51 | 1470.63 | 1472.92 | 1476.75 | 1479.04 | 1482.87 | 1488.99 |
| GÜMÜŞ Dolar/Ons | 16.81 | 16.93 | 16.97 | 17.04 | 17.09 | 17.16 | 17.27 |
| WTI Dolar/Varil | 59.02 | 59.75 | 60.21 | 60.48 | 60.94 | 61.21 | 61.94 |
| Doğaz Gaz Dolar/bcf | 2.16 | 2.24 | 2.29 | 2.32 | 2.37 | 2.4 | 2.48 |
| Şeker | 13 | 13.16 | 13.25 | 13.32 | 13.41 | 13.48 | 13.64 |
| Kahve | 114.47 | 125.07 | 128.88 | 135.67 | 139.48 | 146.27 | 156.87 |
| ENDEKS | |||||||
| Dow Jones Vadeli | 27983 | 28119 | 28193 | 28255 | 28329 | 28391 | 28527 |
| S P 500 Vadeli | 3174 | 3186 | 3192 | 3197 | 3203 | 3209 | 3220 |
| NASDAQ Vadeli | 8540 | 8574 | 8589 | 8608 | 8623 | 8641 | 8675 |
| Güncelleme Saati: 09:33 |