04.03.2024PİYASA RAPORU

Ekonomi Takvimi

Veri Takvimi

PİYASALARDA SON DURUM

GÜNE BAŞLARKEN ÖNE ÇIKAN GELİŞMELER

Piyasalarda genel görünüm;

Tarım Dışı İstihdam haftasında piyasaların keyfi yerinde; 

Küresel piyasalarda her veri kendi çapında piyasalardaki risk iştahını destekler bir hal aldı. Veri setinin beklenti altı gelmesi soğumayı işaret ederken FED'in faiz indirim sürecinde elini artırabileceğini ortaya koyarken, tersi gelişmelerde ise piyasa yumuşak iniş ve şirket karlılıklarının artacağı beklentisine odaklanarak her türlü risk iştahını korumu oluyor. Genel gidişata bakıldığında özellikle borsalar cephesinde zaman zaman düzeltme fiyatlamaları ön plana çıksa da trendin devamı hisse senedi yatırımcısını memnun kılıyor. Dolar endeksi 104 seviyesi altında güç kaybederken, ABD 10 yıllıkları da uzun sürenin ardından tekrar 4.20% nin altına sarkmış durumda. Yine VIX korku endeksinin de düşüş eğilimini sürdürdüğünü söyleyebiliriz. Bu hafta piyasalarda yine pozitif havanın genel eğilimde etkili olacağını düşünüyoruz. Özellikle cuma günü gelecek tarım dışı istihdam verisi piyasaların yön arayışında belirleyici olacaktır. Teknoloji tarafında ki yüksek iştah etkisini sürdürmekle beraber piyasalarda ki gelişmelere paralel bu tarafta biraz daha sert oynaklıkların devamı beklenmelidir. Diğer taraftan özellikle emtia piyasaları da zayıf dolar karşısında talep bulmaya devam edecektir. Altında yeni zirveler görmeye devam edeceğiz.     

Borsa İstanbul kesintisiz devam eden 8 haftalık yükseliş trendine ara verdi, yatırımcı sayısı tekrar artışa geçti;

Borsa geçtiğimiz hafta boyunca genel olarak tatsız bir seyirde fiyatlanırken, Dolar/TL de bebek adımlarla yukarı yönlü tırmanışını devam ettirdi. Son verilerde özellikle kamu etkisi ile baskılanan kurda ki talep artışı dikkat çekerken, rezerv erimesinin ivmelenmesi ile ayrıca kafaları karıştırmakta. Öte yandan CDS risk priminin 288 puan seviyelerinde yer etmesi ve son dönemin en düşük seviyelerinde yer alması içerideki diğer fiyatlamaların birazda düzeltme kaynaklı olabileceğini bize gösteriyor. Bugün gelecek enflasyon verisi öncelikle iç piyasaların odağında olacaktır. Piyasa enflasyon yükseliş hızında düşüş olmasını beklemekle beraber, yıllık bazda yükselişin devamını bekliyor. Beklenti üzeri gelecek bir veri özellikle TCMB'nin 45 seviyesinde sabitlediği politika faizinin yukarı yönde revize edileceği beklentisi ile piyasalarda sert oynaklıklara neden olabilir. Haftalık açılış kısmen düşük ancak 9000 puan seviyelerinde dengeli olacaktır. Diğer taraftan hem kurdaki tırmanış eğiliminin TL'de ki değer kaybını artırması ve hem de ons da gelen rekorlar Gram Altında da sert ralliye neden olmakta. Haftalık veri akışı ve yurt dışı fiyatlamaları içeride ki genel atmosferi hafta boyunca etkileyecektir.    

Gündem;
- Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) (Aylık) / (Yıllık)
-  FOMC Üyesi Harker'ın Konuşması 

BORSA YORUMU

BIST100 endeksi; Geçtiğimiz hafta boyunca satıcılı eğilimini sürdüren borsa da hem para girişinin sınırlı kalması ve hem de rezervlerde ki erimenin ivmelenmesi ile tekrar endişeli  bir hava oluşması endekste ki baskılanmayı artırmışa benziyor. Yurt dışına rağmen içerdee ki negatfi ayrışmanın belirginleşmesi ile endeks 8 haftalık kesintisiz yükselişini noktaladı ve haftayı 9000 puan seviyesine yakın düşük ttamamlamış oldu. Endekste yeni haftanında bir miktar satıcılı başlaması beklenebilir. Özellikle TÜFE verisi ile oynaklığın artması ve piyasanın yön tayin etmesi muhtemel olacaktır. Genel beklentimiz endeksin olası negatif gelişmelerde dahi yakın desteklerinde tutunması ve günü tepki vererek 900200 seviyelerine doğru yükselişle tamamlaması yönünde olacaktır. Aşağı yönlü olası kırılmalarda ise 8600 - 8300 gibi kademeler öncelikle ön planda takip edilmelidir. Olası toparlanmaların ivme artırması durumunda ise bir kez daha 9400 seviyeleri piyasayı tutmayı sürdürecektir.   
 
Direnç:  9250 - 9450 - 9500 - 9650
Destek: 9000 - 9850 - 8700 - 8330 

DOLAR TL YORUMU

Dolar/TL 31TL seviyesi üzerinde tırmanış eğilimini gelen talep etkisi ile artıran kurda bu hafta da benzer eğilimin devam edeceğini düşünüyoruz. Kamu müdahalesi atakları kısmen zayıflatırken, kontrollü tırmanış devam edecektir. Kurun bu yönlü dar bant aralığında ki yatay yukarı seyrinin devamını bekliyoruz. Olası geri çekilmelerde ise piyasa 31 seviyesine yakın dengelenmeye devam edecektir. Mevcut trend harici bir potansiyel teknik açıdan şuan da mümkün görünmüyor.  

Direnç: 31,50 - 31.70 - 32.00
Destek: 31,00 -30,60-30.00

EURO/DOLAR YORUMU

EUR/USD: Geçtiğimiz hafta boyunca 1.088- 1.079 bant aralığında ki yatay seyrini çift yönlü fiyatlamalar dile devam ettiren paritede belirgin bir yön tayini teknik açıdan henüz görünmüyor. Dolarda ki geri çekilmeye rağmen euro lehine güçlenmenin sınırlı kaldığını söyleyebiliriz. Parite bugün bir kez daha yakın dirençlerini test ederek günü sürdürecektir. 1.088 direnci tutunmaya devam edecek ve parite mevcut bant aralığında dengelenerek kısmen yüksek bir kapanış gerçekleştirecektir. Parite severler için iki yönde de kırılma olmadığı müddetçe bu bant aralığı trade fırsatı olarak görülmeye devam edilebilir. Ancak olası kırılmalarda stoplu çalışılmalı ve piyasa yönünde olunmalıdır.        

Dirençler: 1.0877 - 1.0900 - 1.092 - 1.095 

Destekler: 1.0830 - 1,0795 - 1,077 - 1,0750

HAFTALIK ÖNERİ LİSTESİ GÜNCEL PERFORMANS TABLOSU

ŞİRKET HABERLERİ

* AKSA - Şirket kayıtlı sermaye tavanının 650 milyon TL’den 6,5 milyar TL’ye yükseltilmesi kapsamında yapılan başvuru SPK tarafından onaylandı.

* ACSEL - Şirket ile Petrol - İş sendikası arasında Toplu İş Sözleşmesi görüşmelerinin anlaşma ile sonuçlanarak sözleşme imzalandığı açıklandı.

* BMSTL - Şirketin, ABD’de %100 bağlı ortaklık olacak şekilde yeni bir şirket kurulmasına karar verdiği açıklandı.

* DESA - Şirket kayıtlı sermaye tavanının 245 milyon TL’den 750 milyon TL’ye yükseltilmesi kapsamında yapılan başvuru SPK tarafından onaylandı.

* ESEN - Şirket kayıtlı sermaye tavanının 200 milyon TL’den 3,0 milyar TL’ye yükseltilmesi kapsamında SPK’ ya başvuru yapıldığı açıklandı.

* SISE - Şirket tarafından Türkiye, İtalya ve Bulgaristan’da toplam kapasitesi 20 milyon m2’ye yaklaşan üç yeni kaplamalı cam hattı yatırımı kararını açıklarken, yatırımın 114 milyon dolar olduğu belirtildi.

* THYAO - Şirket ile Hava-İş Sendikası arasında devam eden toplu iş sözleşmesi müzakere sürecinde mutabakat sağlanamadığı açıklandı.

* PSGYO - A1 Portföy tarafından 4.500.000 adet alış ve 10.518.509 adet satış yapılırken, şirket sermayesindeki payı %4,95’e geriledi.

* ENERY - Şirket paylarının geri alınması kapsamında 20.565 adet pay 147,50 - 149,70 TL fiyat aralığından geri alındı.

* GEDZA - Hedef Portföy tarafından 65.000 adet pay satılırken, şirket sermayesindeki payı %4,99’a geriledi.

* SMART - Bank of America Corporation tarafından 61,48 - 70,08 TL fiyat aralığından 6.143.535 adet alış ve 7.409.364 adet satış yapılırken, şirket sermayesindeki payı %3,43’e geriledi.

* MNDTR - Şirket sermayesinin 349,7 milyon TL ‘den %200 oranında bedelli olarak 699,4 milyon TL nakden artışla 1,0 milyar TL’ye yükseltilmesi kapsamında rüçhan haklarının kullanılmasının ardından kalan 938.763 adet pay 6 - 7 Mart’ta Borsa Birincil Piyasa’da satılacak.

* GEREL - Yüksel Kardeş tarafından 8.787.848 adet pay satılırken, şirket sermayesindeki payı %2,50’ye geriledi.

* MANAS - Şirket sermayesinin 82,7 milyon TL’den %50 bedelli, %50 Borsa’da halka arz yöntemi ile 165,3 milyon TL’ye yükseltilmesi kapsamında SPK’ya başvuru yapıldı.


Ücretsiz Bülten Üyeliği için kayıt olabilirsiniz.

Burada yer alan tüm bilgi, yorum ve tavsiyeler; yatırımcıları bilgilendirmek amacı ile NCM Investment Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır. Burada yer alan bilgi, yorum ve tavsiyeler; hukuki veya mali tavsiye olarak yorumlanamaz veya yatırım danışmanlığı kapsamında değerlendirilemez. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yatırım seçenekleri, yorumlar ve tavsiyeler; kişisel görüşlere dayanmakta olup bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle sadece burada yer alan bilgilere dayanarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.