Neyi Fiyatladık;:
BIST100;
Bugün saat 10.00’da açıklanacak Haziran ayı TÜFE verisi, yurt içi piyasalar açısından haftanın en kritik gündem maddesi konumunda. Aylık enflasyonun %1,5 civarında gerçekleşmesi bekleniyor. Son dönemde siyasi tansiyonun düşmesi ve faiz indirimi beklentilerinin güç kazanması, Borsa İstanbul’da yukarı yönlü hareketi destekledi. Eğer enflasyon verisi beklentilere paralel ya da daha düşük gelirse, parasal gevşeme ihtimallerinin netleşmesiyle endekste yükselişin sürmesi muhtemel. Ancak kısa vadede yaşanan sert yükselişin ardından kâr realizasyonu olasılığı da göz ardı edilmemeli. Öte yandan, yarın ABD piyasalarının kapalı olması nedeniyle bugün veri takvimi oldukça yoğun. Özellikle öğleden sonra açıklanacak istihdam verileri, Fed’in faiz politikasına dair beklentileri şekillendirebileceği için küresel risk iştahı üzerinde belirleyici olabilir.
Destekler; 10.150 - 10.000 - 9.900
Dirençler: 10.200 - 10.250 - 10.300
BIST30 YAKIN VADE;
Ağustos Vadeli 30 Sözleşmesi, dünü %0,27 düşüşle 11.919 seviyesinden açtıktan sonra toparlanarak günü akşam seansında 12.174 seviyesinde tamamladı. Dört günlük yükseliş eğilimini sürdüren sözleşme, 22 ve 50 günlük ortalamaların üzerinde seyrediyor. Teknik göstergeler pozitif; kısa ve orta vadede AL sinyali korunuyor. Momentum artarken bollinger üst bandının üzerinde fiyatlama dikkat çekiyor. Bu görünüm altında 12.245 üzerindeki kalıcılık, 12.630 hedefini gündeme getirebilir. Ancak kısa vadeli göstergelerin aşırı alım bölgesine yaklaşması, olası düzeltme riskini artırıyor. Bu durumda 11.925 ve alt destek olarak 11.790 seviyeleri takip edilmeli.
Destek: 11.790 - 11.800 - 11.850
Direnç: 12.050 - 12.500 - 12.630
DOLAR/TL YAKIN VADE;
Ağustos vadeli dolar - TL kontratı dün 42,13 seviyesinden açılışını gerçekleştirirken gün içerisinde 42,13 - 42,01 seviyeleri arasında hareket ederek günü 42,02 seviyesinden kapattı. Zayıf gelen ADP özel sektör istihdam verisinin Fed’in faiz indirimlerine daha erken başlayabileceği beklentilerini güçlendirmesiyle Dolar Endeksi hafif bir baskı altında kaldı. Bugün hem içeride hem de dışarıda makro veri açısından yoğun olurken gün içinde volatilitenin artmasını bekliyoruz. Yakın vadeli kontrat da bu doğrultuda 42,10 - 42,05 destek seviyeleri takip edilebilir. Olası alımların görülmesi durumunda ise yine dar bir bant aralığında hareket ederek 42,18 - 42,25 direnç seviyeleri izlenebilir.
Destek: 42,10 - 42,05 - 42,02
Direnç: 42,18 - 42,25 - 42,28
SP500
Küresel piyasalarda risk iştahı, ABD’nin Vietnam ile tedarik zinciri krizini önlemeye yönelik ticaret anlaşması haberleri ve teknoloji hisselerinde süren güçlü yükselişle yeniden güç kazandı. S&P 500 endeksi bu gelişmelerin etkisiyle rekor seviyeye ulaştı. Öte yandan, ADP özel sektör istihdamının uzun süre sonra ilk kez gerilemesi, Fed’in faiz indirimi takvimini öne çekebileceği beklentisini artırarak piyasaları destekledi. Ancak, İngiltere tahvillerindeki sert satışlar ve ABD’nin bütçe açığına dair yeniden gündeme gelen endişeler, Hazine tahvili faizlerinde yukarı yönlü baskı oluşturdu. Fed Başkanı Powell, güçlü kalan iş gücü piyasasını işaret ederek faiz indirimi konusunda temkinli duruşunu sürdürdü. Endeksler günü karışık bir tabloyla kapattı: S&P 500 %0,47 ve Nasdaq %0,94 yükselirken, Dow Jones %0,02’lik hafif bir geri çekilme yaşadı. Sektörel bazda enerji ve hammadde grupları öne çıkarken, sağlık ve altyapı sektörleri negatif ayrıştı.
DESTEKLER; 6.170 - 6.000 - 5.900
DİRENÇLER; 6.230 - 6.270 - 6.320
NASDAQ
ABD’nin Vietnam ile yaptığı ticaret anlaşması ve teknoloji hisselerindeki yükselişle S&P 500 rekor kırdı. ADP verisindeki düşüş, Fed’in faiz indirimi beklentilerini artırdı. Ancak bütçe açığı kaygıları tahvil faizlerini yukarı çekti. Powell, temkinli duruşunu korudu. S&P 500 ve Nasdaq yükselirken, Dow Jones hafif geriledi. Enerji ve hammadde öne çıkarken, sağlık sektörü zayıf kaldı.
DESTEKLER; 22.500 - 22.300 - 22.100
DİRENÇLER; 22.700 - 22.800 - 23.000
EURUSD;
Euro, 2021 Ağustos’tan bu yana en yüksek seviyelerine yakın olan 1,18 dolar civarında seyrini sürdürdü. Bu duruşta, Euro Bölgesi enflasyonunun ECB’nin %2 hedefini yakalamasının ardından gelen ECB yetkili açıklamaları etkili oldu. ECB Başkanı Lagarde, enflasyon verisini olumlu karşılarken, artan jeopolitik gerilimler ve ekonomik parçalanmanın oluşturduğu çift yönlü risklere dikkat çekti. Haziran 2024’ten bu yana üst üste sekiz faiz indirimi gerçekleştiren ECB’nin bu ay faizleri sabit bırakması bekleniyor. Euro, aynı zamanda ABD Başkanı Trump’ın tarifelerine dair belirsizliklere rağmen Fed’den faiz indirimi beklentileriyle zayıflayan dolar tarafından da destekleniyor.
Dirençler; 1.1780 - 1.1800 - 1.1830
Destekler; 1.1750 - 1.1720 - 1.1700
ONS ALTIN
Altın, Perşembe günü ons başına 3.340 dolar civarına gerileyerek önceki seanstaki kazançlarının bir kısmını geri verdi. Bu düşüşte, ABD’nin Vietnam ile vardığı ticaret anlaşmasının yarattığı iyimserliğin güvenli liman talebini azaltması etkili oldu. Anlaşma kapsamında bazı vergiler kaldırılırken, ABD ürünlerine Vietnam pazarında daha fazla erişim sağlandı. Bu gelişme, başka ikili anlaşmaların da gelebileceği beklentisini artırdı. Öte yandan, ABD dolarındaki zayıflık, Fed’den yeni faiz indirimleri beklentisi ve artan mali kaygılar nedeniyle altındaki düşüş sınırlı kaldı. ADP verileri, özel sektör istihdamının Haziran’da sürpriz şekilde gerilediğini göstererek istihdam piyasasına dair endişeleri artırdı. Ayrıca, İran’ın BM nükleer gözlemcileriyle iş birliğini durdurması jeopolitik riskleri hafifçe artırdı.
Dirençler 3.400 - 3.500 - 3.600
Destekler 3.330 - 3.290 - 3.200
GÜMÜŞ
Gümüş fiyatları Çarşamba günü ons başına 36 dolar civarında yatay seyrini sürdürerek üst üste üçüncü işlem gününde de büyük değişim göstermedi. Fiyatlar, ABD’de artan ticaret ve mali belirsizlikler nedeniyle zayıflayan dolardan destek buldu. Fed Başkanı Jerome Powell, salı günü yaptığı açıklamada faiz indirimleri konusunda sabırlı bir duruş sergilediklerini yinelerken, bu ayki toplantıda gevşeme ihtimalini tamamen dışlamadı. Powell ayrıca, Başkan Trump’ın tarifeleri olmasaydı Fed’in faiz indirimine gitmiş olacağını belirtti. Öte yandan, Trump’ın vergi ve harcama paketinin Senato’dan kıl payı geçmesi ve ulusal borcu 3,3 trilyon dolar artıracağı beklentisi yatırımcı temkinini artırdı. Piyasalar şimdi tarım dışı istihdam raporuna odaklanmış durumda.
Dirençler 36.40 - 36.70 - 37.00
Destekler 36.10 - 36.00 - 35.70